P2P网贷违约事件频发 2017年保险企业将更为谨慎

近两年来，网贷行业发展得如火如荼，很多保险公司联合网贷平台开发履约保证保险产品。对于他们来说，如果平台不出现违约事件，那么这样的合作对双方来说都是共赢的，保险公司可以从中收取到不菲的保费，P2P平台也因为有保险公司的背书而吸引到投资者。

但现实却不总是如愿，随着随着违约事件频发，网贷平台项目高危，这些保险公司面临的赔付风险大增。预测2017年，保险公司对P2P平台的选择上将更为严格。

P2P网贷违约事件频发

近期侨兴电信、侨兴债券私募债项目违约，浙商财险面临巨额理赔事件再度引发了各界对保险公司与P2P平台的履约保证保险的关注。

据悉，此次浙商财险保障侨兴电信、侨兴债券的私募债项目，目前保险公司已赔款3.67亿元，后期还将面临着8亿多元的风险风口。据了解，浙商财险净资产仅有13亿元，如果后续追账不利，那么此次赔付无疑将给公司带来巨大打击。

事实上，这已经不是保险公司为互联网借贷平台违约进行的首次买单，今年6月份，媒体披露了两起案例，分别发生于2014年8月及2015年4月，其中一家保险公司已向投保人追回全部垫付资金，另一家选择则追回部分垫付资金，实际损失高达4000万元。此外，保证保险还能用较低的保费，来保较高的标的，利润花费2000万元保障10亿元等，类似的费率都是存在的。

补充：所谓的履约保证保险，简单来说就是保险公司向投资人承诺，如果债务人不按照合同约定或法律规定的履行义务，则由保险公司承担赔偿责任的一种保险形式。这种履约保证保险的一大特点是连带责任赔付金额会很大，一旦出现问题就有可能造成保险公司亏损。

10多家保险推出履约保证保险

据媒体数据显示，截至今年年初，与保险公司合作的P2P平台至少有92家。据了解，目前P2P平台与保险公司合作方式主要有四种，分别为保障账户盗刷风险的账户安全险、保障交易过程中资金损失的交易资金损失险、借贷人人身安全及人身意外险及借款人无法履行还款义务时由保险公司承担赔偿责任的保证保险，比较常见的如履约保证保险。

据《2016-2021年中国网贷行业市场需求与投资咨询报告》不完全统计，目前至少有10余家险企与P2P平台进行了保证保险方面的合作，一些保险公司还同时与多个保险平台进行合作。这其中有直接对平台进行保障的，也有对P2P平台部分项目进行保障的。

如华安保险承保的精融汇平台就是保险公司对于平台的保障，平台项目资金一但发生逾期，华安保险将先行给予投资者全额本息赔付。

类似的还有国寿财险北京分公司与财路通合作，保险公司对财路通的P2P平台风控环节进行全程监控，如果P2P平台上出现借款人逾期还款的情况时，保险公司经核实后将对财路通平台进行理赔。

此外，众安保险也与小赢理财进行了合作，将为平台上所有理财产品提供本金+利息保障，只要理财产品到期不能按时回款，那么众安保险将进行赔付。

相对于平台保障来说，针对于某个项目进行承保的现象显然更多。平安产险、中银保险、天安财险、长安责任等保险公司均与P2P平台的某些项目达成了担保协议，主要保障P2P平台线上部分产品中投资者的权益。

总体来看，虽然保险公司与P2P平台有履约保证保险方面的合作，但合作还仅是小范围的，更多的保险公司仍未参与其中。

保监会多次下发文件把控网贷保证保险

事实上对于，互联网平台保证保险业务，无论是保监会还是保险公司均表示，将始终对这类业务持以谨慎态度。

为加强对互联网平台保证保险业务的管理，据了解，早在2016年1月末，保监会曾发布《保监会关于加强互联网平台保证保险业务管理的通知》，针对互联网平台保证保险业务存在的问题，重点对互联网平台选择、信息披露、内控管理等提出要求。其中明确提到，保险公司不得与存在提供增信服务、设立资金池、非法集资等损害国家利益和社会公众利益行为的互联网平台开展合作。

此外，16年12月上旬，保监会下发了《关于进一步加强互联网平台保证保险业务管理的通知（征求意见稿）》，从经营原则、产品开发要求、保险金额设置、最大可损控制、承保能力、业务结构、期限拆分、准备金评估等20个方面进行完善修订。保监会表示，将进一步强化监管，更详尽、更细化的监管办法正在路上。

征求意见稿显示，通过互联网渠道开展的互联网平台保证保险业务，投保人为法人和其他组织的，单户累计最高承保金额不得超过500万元；投保人为自然人的，单户累计最高承保金额不得超过100万元。保险公司应在业务系统中设定校验规则，控制单户投保人累计投保金额，避免投保人通过多次投保规避金额限制。

与1月份的相关文件相比，这次保监会对互联网平台保证保险业务的监管更加详尽与细化，不仅明确了经营原则、产品开发要求，还对保险金额控制、最大可损控制等进行了量化的规定。一旦落地实施，今后如浙商保险这样将大量风险敞口暴露在这一个险种、一个项目上的概率将降至零点。

展望2017：保险公司选择将更为谨慎

综合上述因素，2017年保险公司将更为谨慎地进行合作。尽管就目前来看，保险公司与P2P平台的合作并不会因上述事件降温，但保险公司可能会从条款上、产品设计上、对P2P平台的选择上更为严格。